本报告作者：李卢霞
上海自贸区建设的金改
红利与商业银行的机遇、挑战及策略（独家连载之三）
三、商业银行参与自贸区建设的路径与策略探讨
把握自贸区金改
红利，商业银行应从探索自身转型路径的高度统筹规划自贸区经营拓展战略，在不断推动业务创新的同时加快营销拓展步伐、探索可复制可推广的管理改革路径，持续关注与研究监管政策走向，推动完善区内金融生态环境。
（一）着眼于探索自身转型路径，统筹规划区内经营拓展布局
如前所述，自贸区金改承载着为国家金融改革探路的重任，金改试点内容也正是当前国家金融改革的核心领域。因此，对于商业银行而言，积极推动和参与金改就不仅仅是拓展自贸区商机的问题，更是提前适应经营环境变化和为经营转型探索路径和积累经验的过程。因此，商业银行应在深刻理解自贸区金改方向与逻辑的基础上，从推动经营转型的战略高度对自贸区经营拓展的目标定位、营销拓展、业务创新、管理改革等内容做出统筹规划与顶层设计，并提出切实可行的阶段性实施计划，前瞻性给予相应的资源配置与倾斜支持政策，谨防创新与改革的无序性与战略性失误。
（二）加快业务与产品创新，择机推进综合化经营
在银行业务创新方面，商业银行首先应考虑依据银监会优惠政策，给予区内分支机构适当的资源和授权倾斜，使其具备满足区内客户多样化金融服务需求的业务范围和经营授权，并适时根据区内经营环境的特殊性对传统产品进行适应性改造和创新；其次，商业银行应在密切跟踪监管政策细化和充分利用自身经营资源的基础上及时研发和推出CDS、人民币跨境借款、外保内贷、跨境资产管理、离岸存贷款、离岸授信担保等产品，力争赢得新业务推出的市场先机；最后但非常重要的一点，商业银行应结合区内深化开放的改革导向，积极开展整合传统与创新业务资源的一揽子金融服务方案创新，以提升一站式金融服务能力。
在综合化业务创新方面，商业银行尤其是大型商业银行一方面应充分利用一行三会在支持非银业务发展方面给予的政策支持，积极发掘区内离岸租赁、再保险、期货投资等综合化业务创新空间；另一方面也可以考虑借助自贸区政策优惠，择机收购
上海辖区信托公司、借道香港子公司设立证券期货经营子机构等方式，在自贸区范围内寻求非银业务创新拓展的新路径。毋庸置疑，借助集团资源仍应是银行系综合化经营子公司在区内推进业务创新的最重要的法则之一。
面对更加激烈的行业竞争，推进营销创新也应是商业银行自贸区竞争制胜不可忽视的着力点。在金融信息化快速发展的背景下，充分利用大数据技术在存量客户行为分析、潜在客户需求挖掘等方面的比较优势，不但可为商业银行整合营销一揽子金融服务方案、挖掘产业链上下游客户、跨业务线交叉销售、跨平台业务合作等现代营销理念的应用、全方位战略合作网络的构建提供更加科学的指导，事实上也正在成为商业银行提升营销能力的重要依托。
与此同时，在服务创新已成为金融业行业重要竞争砝码的背景下，利用现代信息技术整合境内外、跨市场、线上线下各类渠道资源，构筑以“any where（任何地点）,any time（任何时间）”为特色的无缝服务网路，不但有助于优化客户服务体验、增强客户粘性；也能够以更契合客户偏好的时间、方式进行个性化的业务与产品推介，增加营销成功几率。此外，无缝服务网络也能成为收集客户需求反馈、推动产品创新的重要途径。
（四）推动经营管理创新，探索可复制可推广的体制机制改革路径
结合自贸区金改方向与内容，商业银行可以考虑在产品创新、核算考核、人力资源管理、资本管理与风险管控等若干方面试点推进管理改革，以夯实行业竞争基础，并为应对金融改革深化预先积累经验。
在产品创新管理方面，考虑在自贸区设立总行产品创新直属派出机构，在现行监管框架内探索区域产品快速创新的路径。派出机构承担金改政策与市场需求研究、区域产品研发管理等职能，实行总行产品创新管理部门和自贸区分子机构双线汇报机制，其中向前者的汇报为实线汇报，向后者的汇报为虚线汇报。
在人力资源管理方面，考虑给予自贸区分子机构更大的自主权限，探索更为市场化的专业人才招募与培养机制。实践中，包括根据业务创新战略部署给予倾斜的前期人力费用支持，探索设计区内高端专业人才市场化的薪酬制度体系，以及更加多元化的人才培训培养方式，等等。
在核算考核管理方面，考虑从推动经营转型的视角，探索建立更加精细化和更具针对性的核算考核体系。实践中，包括探索建立科学的自贸区分子机构分账核算体系，试点推行业务线纵向精细化核算体系，以及进一步完善协同营销的体制机制，等等。
在资本与风险管控方面，探索适应经营环境变化的资本和风控管理机制。实践中包括探索非银子公司资本补充的新路径，也包括推进应用更能适应资本项目开放和利率市场化环境的风险管理方法和模型，构建适应外汇管理改革的更先进的反洗钱监控系统，等等。
（五）加强政策跟踪研究，推动优化区内金融生态环境
虽然一行三会分别以意见、通知、措施等形式围绕《方案》对自贸区金改的方向和路径做出了部署。但鉴于此次改革触及国家金改核心议题较多、改革涉及面较广，部分改革内容驱动金融创新实践的成效仍待政策细则陆续出台。这就意味着商业银行在自贸区的业务和管理创新很大程度上属于政策驱动型，需要在把握自贸区金改方向与原则的基础上，持续加强金改后续政策措施的预判分析与跟踪研究。
同时，商业银行作为当前金融体系的主体力量，也应充分发挥金改推动者的角色，通过加强与监管层的沟通、支持改革调研等形式，积极推动改革细化政策落地；并持续支持监管层进一步完善金融生态环境建设的努力，包括踊跃参与国际交易平台、行业征信体系，以及反洗钱制度与系统的建设等，为自贸区金改的稳健推进贡献积极力量。
