和讯特约

　　上日要闻

　　1、中国人民银行副行长、外管局局长易纲表示，现阶段中国外汇管理改革的着力点在于推进贸易和投资便利化，应尽快推动外汇管理重点向“负面清单”转变，深入研究价格调节手段，抑制短期投机套利资金流出入。他认为，下一步要针对潜在风险，加快建立跨境资金流动监测预警平台和指标体系，同时要扩大外汇市场开放，放宽交易范围，增加交易主体，丰富避险保值产品。

　　2、美国供应管理协会12月制造业指数守在两年半高位附近，上周初请失业金人数亦再度下滑，表明2014年经济将加快成长。其它数据显示，11月建筑支出触及近五年高位，突显经济基本面改善。虽然制造业仅占经济活动的12%左右，但其一直是推动经济自2007-09年衰退中复苏的主要动力。制造业表现持续强劲，加之经济其他领域的改善，将共同为今年经济延续强劲的增长奠定基础。

　　3、欧元区12月12月MARKIT制造业采购经理人指数(PMI)终值为52.7，是2011年5月以来最高，制造业活动创2011年中来最快增速。欧元区成员国也纷纷公布制造业PMI数据，细节如下：德国12月制造业PMI升至54.3，创2011年年中以来最高；法国12月制造业PMI终值为47.0，萎缩速度为七个月内最快；意大利12月制造业活动创下2011年4月以来最快增速；西班牙12月制造业PMI重回扩张领域，因产出和新订单反弹。

　　4、调查显示，英国制造业12月成长速度慢于预期，但第四季增幅仍料将超过1%。Markit/CIPS英国12月制造业PMI从11月的三年高位58.1，回落至57.3，不及分析师预估的58.0。2013年最后三个月的PMI均值为2011年第一季度以来最高。

　　5、新加坡第四季经济的萎缩程度比预估严重，因制造业活动放缓。这令人怀疑2014年经济温和增长的市场预估。根据新加坡贸工部的初步估算，第四季经季节调整的国内生产总值(GDP)环比年率为下滑2.7%。这逆转了第三季增长2.2%的势头，且弱于萎缩1.6%的路透预估中值。

　　原油期货市场

　　合约到期日 收盘 前日收盘 涨 跌

　　纽约商交所 FEB 14 95.44 98.42 -3.03%

　　洲际交易所 FEB 14 107.84 110.80 -2.67%

　　贵金属市场

　　品种 开盘价 最高价 最低价 收盘价 日内涨跌(美元) 日内涨跌(百分比)

　　黄金 1215.88 1231.12 1203.13 1224.40 8.52 0.70%

　　白银 19.46 20.44 19.36 20.02 0.56 2.89%

　　铂金 1371.25 1406.56 1370.88 1403.75 32.50 2.37%

　　钯金 714.20 732.85 714.20 730.15 15.95 2.23%

　　资料来源：Bloomberg

　　基本金属

　　LME商交所 合约到期日 收盘价 前日收盘价 涨 跌

　　铝 三个月 1800.25 1822 -1.19%

　　铜 三个月 7371 7380 -0.12%

　　锌 三个月 2071 2087 -0.77%

　　锡 三个月 22550 22775 -0.99%

　　镍 三个月 14000 14070 -0.50%

　　铅 三个月 2232.5 2264 -1.39%

　　农产品

　　CME 合约到期日 收盘价 前日收盘价 涨 跌

　　玉米 2014/3/18 420.50 422.00 -0.36%

　　大豆 2014/3/18 1270.00 1292.50 -1.74%

　　小麦 2014/3/18 597.00 605.25 -1.36%

　　豆油 2014/3/25 38.80 39.13 -0.84%

　　资料来源：Bloomberg

　　外汇市场

　　国内外汇市场

　　2014年1月2日，中国外汇交易中心公布美元兑人民币汇率6.0990，收于6.0508。

　　国际外汇市场行情

　　币 种 开 盘 最 高 最 低 收 盘 前日收盘 涨 跌

　　欧元/美元 1.3763 1.3775 1.3630 1.3672 1.3763 -0.66%

　　美元/日元105.25 105.44 104.55 104.81 105.25 -0.42%

　　英镑/美元 1.6566 1.6603 1.6411 1.6453 1.6566 -0.68%

　　美元/瑞郎0.8918 0.9029 0.8908 0.8990 0.8916 0.83%

　　澳元/美元 0.8886 0.8944 0.8843 0.8911 0.8886 0.28%

　　美元/加元1.0644 1.0678 1.0589 1.0670 1.0644 0.24%

　　资料来源：Bloomberg

　　货币市场

　　美国货币市场

　　期 限 当前价 上日价 涨跌幅

　　O/N 0.09560 0.07950 20.25%

　　1 月 0.16830 0.16770 0.36%

　　3 月 0.24285 0.24610 -1.32%

　　6 月 0.34640 0.34800 -0.46%

　　12月 0.58260 0.58310 -0.09%

　　中国货币市场

　　期 限 当前价(%) 上日价(%) 涨跌幅

　　隔 夜 3.13100 3.14800 -0.54%

　　7天 4.98100 5.25000 -5.12%

　　1 月 5.91000 5.91300 -0.05%

　　3 月 5.56570 5.55650 0.17%

　　6 月 4.93060 4.92050 0.21%

　　12月 4.96770 4.96060 0.14%

　　债券市场

　　美国国债市场

　　期限 发行日 到期日 收盘% 前日收盘%

　　3年期 2013/12/16 2016/12/15 0.77 0.77

　　10年期 2013/11/15 2023/11/15 3.03 3.03

　　30年期 2013/11/15 2043/11/15 3.97 3.97

　　资料来源：Bloomberg

　　中国债券市场

　　中国国债收益率(单位为%)

　　期限 1年 3年 5年 7年 10年 15年 20年

　　收益率 4.1633 4.3867 4.4944 4.6233 4.6000 4.8756 5.0256

　　股票市场

　　美国股市

　　收盘 前日收盘 涨 跌

　　道琼斯16441.35 16576.66 -0.82%

　　标准普尔 1826.60 1841.10 -0.79%

　　纳斯达克 4143.07 4176.59 -0.80%

　　中国股市

　　收盘 前日收盘 涨 跌

　　上证指数 2109.39 2115.98 -0.31%

　　深证指数 8114.39 8121.79 -0.09%

　　香港股市

　　收盘 前日收盘 涨 跌

　　恒生指数 23340.05 23306.39 0.14%

　　恒生国企指数 10709.34 10816.14 -0.99%

　　全球市场要点导读

　　股市:

　　美国股市周四在新年首个交易日走低，因投资者在标普500指数获得1997年来最佳年度表现后锁定获利，很多去年涨幅居前的个股今日走低。标普500指数10大类股全军覆没，科技股跌幅最大。道琼工业指数收跌135.31点，或0.82%，至16,441.35点。标准普尔500指数收挫16.38点，或0.89%，至1,831.98点。Nasdaq指数回落33.52点，或0.8%，至4,143.07点。

　　欧洲股市下滑，因中国和法国制造业数据疲软，促使投资人在2014年第一个交易日对股市在2013年的巨大涨幅部份获利了结。泛欧绩优股FTSEurofirst 300指数在2013年上升16%，在2014年首个交易日收低0.8%，至1,305.59点。欧元区绩优股Euro STOXX 50指数跌幅更大，收低1.6%，报3,059.93点。英国富时100指数收跌0.46%，报6,717.91点。德股DAX指数收低1.59%，至9,400.04点。法国CAC-40指数下跌1.6%，报4,227.28点。

　　中国股市沪综指周四缩量收跌。新年首个交易日，受PMI数据不佳影响，大盘震荡下跌，中上游产业股票领跌，结构性行情特征仍明显，而下周补缴准备金将致资金面仍偏紧，料短期行情仍将延续震荡走势。沪综指收报2,109,387点，跌6.591点或0.31%，上证A股周四成交额618亿元人民币，上日为713亿元。

　　香港股市周四小幅上涨，尽管中资金融股及能源股下滑。此前公布的中国官方及民间采购经理人指数调查均暗示中国经济放缓。恒生指数小涨0.1%至23,340.05点，恒生国企指数下跌1%至12月23日以来最低。

　　汇市:

　　美元升至两周高位，因一系列普遍强劲的美国经济数据巩固了美联储将继续缩减购债的预期。美元指数也创下五个月最大单日升幅。日本金融市场周四和周五因新年假期休市。美元指数升0.7%，至80.631，为五个月最大单日升幅，该指数触及80.709高位，为12月20日来最高。美元兑日圆触及2008年10月来最高的105.44日圆，尾盘由升转跌，挫0.5%，报104.71日圆。欧元兑美元跌0.7%，报1.3654美元，盘中触及两周低点1.3628美元。欧元是2013年表现最强的主要货币，但历史走势来看，欧元通常在年初走软。

　　2013年岁末的这一波人民币凌厉涨势暂显企稳迹象，人民币兑美元即期周四连续第四日收创历史纪录高位，较上个交易日收升33个点子，升幅有所放缓，不过盘中一度触碰6.0500元历史高点。人民币升值动力仍在，有疑似干预再次出手，人民币涨势放缓。

　　债市：

　　美国国债价格上涨，指标国债收益率从其两年半高位回落，跌至3%以下，因投资人从股市撤回部份资金到债市。美股在2013年表现为逾15年来最佳。在2013年表现低迷后，美国国债在2014年首个交易日略为站稳脚根。指标10年期国债上升5/32，收益率报2.985%，较周二尾盘下跌2个基点。10年期国债收益率稍早触及3.041%。美国30年期国债攀升11/32，收益率报3.921%，较周二尾盘下跌2个基点。

　　2014年首个交易日，中国银行间市场流动性相对充裕，主要回购利率有不同程度的下行。在此情况下，公开市场零操作也未对资金面造成明显扰动。现券多数时间交投清淡走势较稳，不过近尾盘，部分国债等收益率出现急升。

　　油市：

　　油价在新年的第一个交易日重挫，因利比亚准备重启一个主要油田，且市场臆测美国库辛的原油库存将激增。由于美国东北部遭遇冬季风暴的袭击，市场预期燃料油需求可能将受到影响，这也令油价承压。布伦特原油期货收挫3.02美元，报每桶107.78美元，为6月底以来最大单日百分比跌幅。美国原油期货盘中下跌3.08美元，至每桶95.34美元，跌穿一关键技术水准。该合约收跌2.98美元，报每桶95.44美元，获得2012年11月以来最大单日百分比跌幅。

　　金属市场:

　　金价上涨近2%，因股市大幅下滑，引发基金在2014年首个交易日买入黄金，黄金在2013年获得逾30年来最差表现。白银急升一度达4%，为9月中来最大单日升幅，铂族金属也跳涨2%，和黄金一起走强。现货金早盘急升至两周高位1,230.65美元，最终报1,224.40美元。美国2月期金上扬22.90美元，报1,225.20美元。

　　期铜攀升至七个月高位，受助于供应减少，以及全球经济复苏的前景，不过最大铜消费国中国的经济显现出疲弱的迹象，限制涨幅。LME三个月期铜盘中触及6月5日以来最高7,460美元，收报每吨7,393美元，前日收报7,360美元。

　　今日关注：中国官方非制造业采购经理人指数(PMI)、美联储主席伯南克发表讲话