摘要：“实际控制人的个人身家不能低于一个标准，让赔得起牛的人来放牛，不能让囊中羞涩的人放牛。”银监会相关负责人表示。

　　5家民营银行试点方案进入监管层名单，分别来自浙江、深圳、上海、天津四个地方。这些民营银行的发起人是浙江的阿里巴巴、万向集团，浙江温州的正泰、华峰集团，深圳的腾讯、百业源投资有限公司，上海的均瑶集团、复星集团，以及天津的商汇、华北集团。

　　这5家试点的披露颇有出人意料之处。呼声颇高的中关村银行未在其中；苏宁银行没有在名单中，还发布公告和监管部门莫衷一是。阿里和腾讯如愿获得了银行牌照；天津市两家企业也挤入名单。

　　“至于说这些银行什么时候能够挂牌营业，主要取决于这些银行的条件是否成功。也就是说，挂牌营业的时间主要还取决于这些试点银行自身。”银监会主席尚福林在两会新闻发布会上表示。银监会有关部门领导则在随后的新闻通气会上解读了民营银行试点的诸多原则和监管层面的种种考虑。

　　共同发起人

　　尚福林表示，民营银行的试点采取共同发起人制，每个试点银行至少有2个发起人，同时遵守单一股东股比规定。下一步，将依法对发起人资格进行审查，资格审查合格的，再正式提交筹建申请。

　　“共同发起人不是联保，是指有同等的提名权，是为了防止银行这种资源挪到某一个人之手，不能让特许行业的稀缺资源挪到某一个人手上”，银监会相关人士指出。

　　银监会还表示，主张共同发起人来自同一地区，有共同价值观和商业目标。

　　一位银行业分析师指出，上海复星集团申请民营银行牌照是必然。复星集团近年来收购了葡萄牙最大保险集团80%股份，德邦证券33%股份，并与美国保德信金融集团、凯雷集团合资成立股权基金。分析师认为，就谋求金融布局来看，复星集团“就差一个银行牌照了”。

　　上海均瑶集团主业为航空运输、营销服务，此前曾公开表示与银监会沟通申请民营银行事宜。此民营银行或设在上海自贸区。

　　天津华北集团在天津北辰科技园区，为华北地区最大的铜材生产基地；天津商汇投资有限公司是一家注册金为2亿的投资公司，并持有8%渤海银行股权。

　　温州正泰集团主业为电器。据其官网介绍，正泰集团是中国工业电器龙头企业和新能源领军企业，现有总资产达200多亿元。董事长南存辉为全国工商联常委，浙江省工商联主席。

　　华峰集团是一家以化工新材料为主，以金属、金融、物流、贸易等产业为辅的大型民营股份制企业，总资产155亿元。浙江温州这家民营银行，将由十余家当地民营企业共同参股组建。

　　争抢网络银行

　　银监会相关负责人指出，阿里银行方案之所以会获批，第一，阿里银行设置了存贷款上限，特色清楚，符合差异化经营导向；第二，方案指出利用互联网技术开展银行业务，客户来自电商；第三，承诺风险自担。

　　此前，阿里巴巴于2013年9月向央行申报网络银行构想。据银监会表述，“阿里银行”的联合发起人，为万向集团旗下的中国万向控股有限公司。万向控股在金融领域涉足颇广，现有浙商银行、民生保险、万向信托、 通联期货、通联支付、万向租赁等多张金融牌照。

　　另据《浙商 金融家》报道，浙江省杭州市金融办党组书记、副主任俞胜法或将出任“阿里银行”行长。俞胜法曾任杭州银行董事会副董事长、行长。

　　2013年10月3日，位于深圳的腾讯官方表示，作为小股东已参股某民营银行牌照的财团。 从银监会表示看来，腾讯并非以小股东参股，而是作为联合发起人，这家民营银行很可能是位于深圳的前海银行。

　　腾讯的共同发起人为深圳百业源投资有限公司，百业源为健康元药业控股股东，注册资本8000万人民币，主要投资国内商业、物资供销业等。

　　多位业内人士指出，互联网企业开了网络银行，将会被纳入银行的监管规则，这意味着对阿里金融、腾讯金融业务的监管将被套上资本金等缰绳。换言之，这类互联网企业所享受的“制度红利”也将消失。

　　此前央行内部人士对财新记者表示，以往支付宝只是个资金通道，一旦阿里巴巴拥有银行，成为资金配置者，意味着掌握了“资金链条的发动机”。长期来看，阿里和其他可能的民营银行如果做得好，势必会对国有银行形成竞争压力。

　　银监会相关负责人表示，并没有收到中关村银行、苏宁银行的材料，并表示，苏宁从来没跟监管部门做过任何沟通。

　　差异化试点方案

　　尚福林表示，民营银行试点方案筛选标准主要有5条：一是有自担剩余风险的制度安排。二是有办好银行的股东资质条件和抗风险能力。三是有股东接受监管的具体条款。四是有差异化的市场定位和特定战略。五是有合法可行的风险处置和恢复计划，即“生前遗嘱”。

　　据银监会人士介绍，参与试点的民营银行方案为“小存小贷”、“大存小贷”、“公存公贷”，以及在特定区域开展业务四种。

　　阿里巴巴发起的民营银行，突出特点是客户群体定位准确，客户多为在互联网上经营的小企业。前述人士指出，该方案采取的是“小存小贷”模式，即设定存款的上限，也设定贷款的上限，超过一定量的存款也不贷款，单户贷款不超过一定的数额。

　　银监会人士表示，腾讯与百业源投资有限公司上报的方案为“大存小贷”，即不设定存款上限，但有贷款上限。

　　除互联网企业之外，天津的商汇、华北集团上报方案为“公存公贷”模式，即只做法人业务；而上海的均瑶集团、复星集团，浙江温州的正泰、华峰集团联合发起的民营银行为在特定区域开展业务。

　　何谓自担风险

　　3月11日晚，银监会副主席阎庆民谈民营银行试点工作时表示，试点初期不先行制定统一规则，由发起主体自主创造自担风险的模式，自愿承诺承担经营失败的剩余风险，对存款或其他债权实行全额或差额赔付，相关赔付责任应有健全的法律手续，明确、充分的体现在银行章程中，确保自担风险的实现形式合法、有效。

　　银监会负责人表示，如果民营银行破产，要由发起人个人把储户的存款补上去，建立了存款保险制度之后，会补偿一部分。“如果资不抵债，要找发起人股东；如果发起人股东破产，要找实际控制人，给予补偿”。

　　“这意味着发起人不仅要自担风险，还要一担到底。”原央行货币研究局副局长、现中国和谐战略研究联盟理事长景学成表示，发起人的资本金要担风险，发生资本金损失后，股东的企业还要承担连带风险，以对存款人进行保护。

　　有学者指出，民营银行的设立要求股东兜底，对公众存款承担“无限责任”，这与现行《公司法》冲突。社科院金融研究所银行业研究室主任曾刚表示，这可由《公司法》中“国务院另有规定者”解释。他指出，金融机构有特殊性，只要与现有法律理清关系即可。

　　民营银行的先决条件，金融改革的配套措施，破产风险处置机制与存款保险制度有望一起推出。

　　同时，银监会表示，民营银行申办要订立风险与处置计划，即“生前遗嘱”，发起人切实自担风险，自愿承担银行经营风险，承诺承担剩余风险。

　　银监会人士指出，目前试点选择，主要看发起方案的成熟度和前期的准备方案，下一步按照有关法律的要求等相关规定，对股东资质进行审核，按照成熟一家批准一家的原则进行审核。

　　“实际控制人的个人身家不能低于一个标准，让赔得起牛的人来放牛，不能让囊中羞涩的人放牛。”银监会相关负责人表示。

　　阎庆民表示，本次试点发起的企业应是在中国境内注册，初选是不易受经济周期影响的行业，具备相当实力、处于行业领先地位的民营企业集团，在集团下还设立了多家企业实体。在入股银行时，应选择持续经营的良好主体，以自有资金入股，避免代持的情况。

　　再次，发起企业的主要控股、控股股东或实际控制人，作为试办民营银行的终极受益人和剩余风险承担者，应为中国公民且不得持有绿卡（外国永久居留权），保证试点能够经受监管部门和社会公众的监督与检验。

　　银监会表示，对于民营银行，要强化对关联交易的监管，避免办成自己的“融资平台”。第一重点看关联交易，第二看持续注资能力，第三看风险承担能力。“会持续看股东的经营情况，比如出现经营上的问题，为了避免承诺悬空，可能会责令它将说持有的股份转让”，前述人士表示。

　　此前监管高层指出，对试点银行资本充足率、拨备等关键监管指标，要设置量化触发标准，一旦达到触发值，立即启动风险对冲、资本补充和机构重组等措施。

　　“资本贯穿始终，资本有唯一的发言权。”银监会相关人士表示，民营银行的试点，是发挥金融领域，让资本说话、让资本决策、让资本承担风险的市场约束机制。