由于去年下半年以来经济下行压力不断加大，市场普遍担忧银行资产质量将受宏观经济走弱影响而出现波动。而近期来自市场多方的一些情况也显示，银行资产质量在总体稳健的前提下，确实出现一些不容忽视的问题。

审计署日前发布的审计结果显示，工商银行和中信集团两家金融企业的一些分支机构违规发放贷款和办理票据业务问题比较突出。这些问题主要包括：超期限和向非土地储备机构发放土地储备贷款，向手续不全或资本金不足的房地产等项目发放贷款，违规向政府融资平台公司发放贷款，违规办理无贸易背景的票据贴现业务，部分信贷资金被贷款企业挪用，部分信贷资产质量五级分类反映不准确，不及时等。

而近期亦有消息人士透露，银监会已经要求工、农、中、建、交五家大型商业银行开展贷款五级分类自查工作，力争从制度、流程、操作三个层面确保贷款分类合规、准确。

有关各方将目光纷纷聚焦于银行资产质量，表明今年银行风险管理确实面临较大压力。

票据融资蕴藏风险

本次审计署公布的结果显示，金融机构办理票据业务时存在突出问题。事实上，伴随着票据融资规模快速增长，票据“空转”、“先开票后贴现”等问题已经引发市场高度担忧。

央行最新公布的数据显示，我国票据融资余额由年初的1.52万亿元提高到今年4月末的2.01万亿元，增幅达32.2％，远高于境内贷款5.62％的平均增速。

“正常情况下，资信较好的企业能够以差额保证金签发银行承兑汇票，而如果企业将票据由关联企业贴现后将资金交由自己使用，便可以降低融资成本。所以，部分企业便连续签发票据以获得生产经营所需要的资金，有些企业甚至在贴现利率与保证金存款利率倒挂时利用票据套利。很多票据并无真实贸易背景，带有明显的投机色彩。”某商业银行工作人员告诉记者。

部分商业银行管理人员反映，今年由于有效信贷需求不足以及银行揽储压力大，确实存在一些银行分支机构利用银行承兑汇票虚增存、贷款，以完成上级行考核。

“个别银行为企业发放贷款后不让企业直接使用资金，而是要求将贷款转存为定期存款，再用定期存单质押签发银行承兑汇票，最后将汇票在本行贴现。一笔普通贷款在银行的再操作下瞬间变成两笔贷款——短期贷款和票据融资，人为地制造了两笔存款——定期存款和票据融资派生存款。这样既完成了贷款、存款、贴现等各项量的指标，也提高了收益。银行出于以上考虑，常会放宽对票据业务的审核标准，甚至主动配合企业作假，人为增加了业务风险。纵观近年来出现的各个票据大案，均为基层银行工作人员与企业的串谋。”有商业银行管理人员介绍，“个别基层金融机构为完成贴现任务，甚至逆流程操作，对尚未开出的票据先行‘贴现’，将款项打入允诺为企业承兑的银行用作开票的保证金。”

不良贷款反弹压力加大

日前有媒体报道，鉴于宏观经济下滑、商业银行的不良贷款压力日益增大，银监会已经要求工、农、中、建、交五家大型商业银行开展贷款五级分类自查工作，自查结果已经于5月底上报给监管机构。

此前，银监会公布的数据也显示，商业银行今年一季度不良贷款指标与上年末相比有所反弹。2012年一季度末，商业银行不良贷款余额为4382亿元，比上年末增加100亿元；不良贷款率为0.94%，比上年末下降0.02个百分点。

来自机构方面的消息也显示，今年银行的资产质量情况不容乐观。工商银行董事长姜建清日前透露，工行今年初制定了2012年不良贷款率为1.2%的目标，这一数字略高于2011年实际0.94%的不良率。

此外，业内人士普遍担忧，政府宏观调控立场转为“稳增长”后必然带动一批大型基建和工业项目上马，由此带来的信贷投入将对银行未来的风险管理形成隐忧，上一轮信贷大投放中爆发的云南公路、上海申虹等信用事件就是前车之鉴。

据中金公司最新研报显示，发改委今年共审批通过1263个项目，仅4月份批准项目就多达328个，近乎去年同期的两倍。

“宏观立场转变后，政府应会放松对固定资产投资贷款的严格控制，新增固定资产投资贷款的质量需密切关注。”高华证券分析师认为。

资产质量总体将保持稳定

从本次审计署公布的结果可以看出，平台贷款与房地产贷款是信贷风险高发区。对于这两大风险隐患，多数业内专家均认为，其信贷风险总体可控。

银监会年报披露，2011年银行业房地产贷款的不良余额和比率分别较2010年回落20%和29bp，上市银行房地产贷款的情况总体好转。

“近年来随着房地产行业调控的进行，各家银行对房地产开发贷款普遍实行了严格的数量控制和名单制管理，房地产开发贷款占比下降。2011年上市银行平均房地产开发贷款占比较2010年回落73bp至8%。上市银行在开展房地产贷款业务时，选择项目集中在信用评级高、资质处于行业领先水平的开发商，相关贷款资产质量具有更好的保障。我们认为在未来房价不出现大幅下跌的情况下，上市银行房地产贷款资产质量将保持稳定。”瑞银证券分析师励雅敏认为。

平台贷款方面，由于各家银行普遍加强了平台贷款的回收和整改，加之年初以来监管机构出台了平台贷款有条件展期指导意见，允许符合条件的平台贷款再融资或展期，为部分平台贷款的还本付息争取了时间，因此业内专家多认为在财政收入稳定、有保有压并逐步清理的政策下，平台贷款的规模将逐步压缩，资产质量有望保持稳定。

此外，较高的准备金水平与拨备覆盖率增强了银行业抵御信贷风险的信心与实力。2012年一季度末，商业银行贷款损失准备金余额为1.26万亿元，比上年末增加683亿元；拨备覆盖率继续提高，达到287.4%，比上年末提高9.22个百分点；商业银行的贷款拨备率为2.7%，比上年末提高0.03个百分点。